在“扶优限劣”的(de)基本(běn)方针下(xià)，私募基金(jīn)行业监管趋(qū)严，近日(rì)又有私(sī)募被“点名(míng)”。

　　5月(yuè)4日，中(zhōng)国(guó)证券(quàn)投资(zī)基金业协会网站披露的一(yī)则公告显示，雪杉基金(jīn)存(cún)在(zài)违(wéi)反专业化运营原则等四项违规行为。根据相关规(guī)定，协会拟对雪杉基(jī)金公开谴责、暂停(tíng)受理其(qí)私(sī)募(mù)基(jī)金产(chǎn)品备案六个月；对时任雪杉(shān)基(jī)金(jīn)合规风控负责人的黄某公(gōng)开谴责。

　　因4项(xiàng)违(wéi)规行(xíng)为

　　雪杉(shān)基金被(bèi)暂停备案六个月

　　5月4日，中国证券(quàn)投资(zī)基金(jīn)业协会网站披(pī)露了一则纪律(lǜ)处分事先告知书(shū)送(sòng)达公(gōng)告。经(jīng)查，深圳雪杉基金管理(lǐ)有限公司(sī)（简(jiǎn)称“雪(xuě)杉基金”）涉嫌(xián)从(cóng)事违法违规行为，时任高级管(guǎn)理人员(yuán)黄某应当对此承(chéng)担法律责(zé)任，协(xié)会(huì)拟对其作(zuò)出(chū)纪律处分。

　　公告显示，雪杉基金存在四(sì)项违规行为：

　　一是违反专业化运营原则。其一，2019年5月，深圳雪(xuě)杉与上海阿杏(xìng)达成(chéng)《业务(wù)合(hé)作协(xié)议(yì)》，由债券(quàn)发行人关(guān)联方出资认购(gòu)上(shàng)海阿杏产品份额，该产品通过深(shēn)圳雪杉在管(guǎn)产品“雪杉夏桐1号(hào)私(sī)募证券(quàn)投资(zī)基金”最终投向指定债券产品。其二，2019 年5月，深圳雪(xuě)杉与株洲新芦淞产业发展集(jí)团(tuán)有限公(gōng)司（以(yǐ)下简称株洲新芦淞）签署《投资合作(zuò)协议》，约定由指定第三方认(rèn)购“雪杉夏桐7号私募(mù)证券投资基金(jīn)”，并(bìng)由该产品购买指定债券(quàn)。以上行(xíng)为不(bù)符合私(sī)募(mù)基金(jīn)管理人专业(yè)化运(yùn)营的要(yào)求。

　　二是未向投(tóu)资者披露关联交易。2018年2月至2019年8月，“雪(xuě)杉夏城野医生是哪里的品牌，城野医生是什么品牌(xià)桐1号私募证(zhèng)券投资(zī)基金”“雪杉夏桐2号”“雪(xuě)杉夏桐3号(hào)”“雪杉夏桐6号(hào)”“雪杉夏桐(tóng)7号(hào)”“雪杉常升(shēng)1号”“雪杉常升(shēng)2号”分别投(tóu)向(xiàng)上海映雪投资管(guǎn)理中心（有限合伙）（以下(xià)简称上海映雪）在管(guǎn)产品(pǐn)“映雪(xuě)吴(wú)钩15号私募基金”6.58亿元、1.95亿元、0.55亿元、1.13亿(yì)元、2.70亿元、0.51亿元(yuán)及(jí)0.12亿元。2018年2月，“雪(xuě)杉(shān)春茗1号基金”投向上海映雪(xuě)在管(guǎn)产品共计5610万元。

　　投资(zī)期间，深圳雪杉(shān)董(dǒng)事长(zhǎng)郑宇为上(shàng)海映(yìng)雪执(zhí)行事务合伙人、实际控制人，上述交易(yì)构成关(guān)联交(jiāo)易，但深圳雪(xuě)杉未向投资者(zhě)进行明(míng)确、充分地(dì)披露。

　　三是未落实投资者适当性管(guǎn)理要求。雪杉春茗1号(hào)基金的投资者王某的基金(jīn)合同于2015年7月7日签(qiān)署，但是(shì)其风险测评问(wèn)卷(juǎn)则于2016年9月21日签署(shǔ)。

　　四是一(yī)般(bān)员(yuán)工(gōng)违规兼职。深(shēn)圳雪杉(shān)市(shì)场拓(tuò)展、投(tóu)资运营(yíng)、财务等岗位(wèi)员工存在兼职情况。

　　黄某于2016年3月(yuè)至(zhì)2019年4月任深(shēn)圳雪杉合规风控负(fù)责人(rén)，应当(dāng)对发(fā)生在各自任职(zhí)期间公司的违规行为(wèi)承(chéng)担相应责(zé)任。

　　根据相关(guān)规定，协会拟对深圳(zhèn)雪杉(shān)公(gōng)开谴责、暂停受理其私募基金产品备案六个(gè)月；对 黄(huáng)某公开谴责(zé)。

　　雪杉基金(jīn)曾收警(jǐng)示函

　　值(zhí)得(dé)注意的是，这已经不(bù)是雪杉基(jī)金首次遭监管处罚。2022年6月18日，深圳(zhèn)证监局曾对雪杉基金出(chū)具警(jǐng)示函。

　　相关公告显(xiǎn)示，经查(chá)，雪(xuě)杉基金在从事私募基金业务(wù)活动中，存在(zài)未履(lǚ)行谨慎(shèn)勤勉义务、未采取问卷调(diào)查(chá)等方式(shì)对(duì)个别(bié)投资者的(de)风险识(shí)别(bié)能力和(hé)风(fēng)险(xiǎn)承担能力进行评估、未按照合同约定如实向投资者披露可能影响投(tóu)资者合法权益(yì)的重大信(xìn)息等(děng)情形。依(yī)据《私募管理办法》第三十三条规定，决定(dìng)对其采取(qǔ)出(chū)具警示函的行政监管措施。

　　百亿私(sī)募映雪投(tóu)资居股东之(zhī)列城野医生是哪里的品牌，城野医生是什么品牌rong>

　　雪杉基金(jīn)成立于(yú)2015年，注册资(zī)本(běn)为3250万元，机构类(lèi)型为私募(mù)证(zhèng)券投资基金管理(lǐ)人，全职员工人数14人，管理规(guī)模区(qū)间为20-50亿元(yuán)。去年2月份，雪杉基金曾进行高管(guǎn)变更。目前雪杉基金的(de)法人、总经(jīng)理为汲培欣，合规风控(kòng)负责人(rén)为曾峤。

　　值得注意(yì)的是，百亿私募映雪投(tóu)资为雪杉(shān)基金(jīn)的(de)股东，持股占比(bǐ)4.2％。

　　除此(cǐ)之(zhī)外，雪杉基金还有一家关联(lián)公司为深圳市塔(tǎ)门投资管理有限公(gōng)司，雪杉基金持股50.5％。塔门投资为私募(mù)股权(quán)、创业(yè)投资基金管理人。

　　雪杉基金官网显(xiǎn)示(shì)，雪杉基金还在香港(gǎng)控(kòng)股(gǔ)成立了Cedar Value （HK） Limited（雪(xuě)杉惠理（香港）有限公(gōng)司(sī)，“雪(xuě)杉(shān)香港”），以期发挥与雪(xuě)杉境内平台(tái)的(de)跨境协同效应，为投资(zī)人寻找海外长期稳定资产的投资和并购机(jī)会。

　　据介绍，雪杉的投(tóu)资策略是通过追踪资产价(jià)格指数、利(lì)率(lǜ)、汇率、指标性股指等宏观经济和(hé)估值指标，以分析并提(tí)取经济周期中(zhōng)的趋(qū)势性行业和(hé)事件以最大化投资上行收益，同(tóng)时引入(rù)非公(gōng)开市场投资中的个体(tǐ)性(xìng)估值和(hé)内在价值分析体(tǐ)系，以更好锁定(dìng)投资的(de)下行(xíng)风险。但在(zài)2020年10月，雪杉(shān)基金官网的新闻动(dòng)态便停(tíng)止(zhǐ)更新。